A Chainlink és a SWIFT új hidat épít a hagyományos pénzügyek és a blokklánc között
A decentralizált pénzügyi (DeFi) világ és a tradicionális nagybanki infrastruktúra közötti szakadék immár nem tűnik átléphetetlennek. A Chainlink bejelentésével új mérföldkőhöz érkezett a tokenizáció: olyan technikai megoldást mutattak be, amely lehetővé teszi, hogy a bankok SWIFT-üzeneteken keresztül kezeljék a tokenizált befektetési alapok jegyzési, visszaváltási folyamatait. Mindezt a meglévő ISO 20022 szabványos üzenetküldési rendszeren keresztül.
De hogyan is működik?
A rendszer központi eleme a Chainlink Runtime Environment (CRE), amely fogadja a SWIFT-üzeneteket, és azok alapján triggereli az on-chain eseményeket a Chainlink Digital Transfer Agent (DTA) protokollon keresztül. A UBS-szel együttműködve arra szolgál, hogy a bank rendszerei közvetlenül a már meglévő SWIFT infrastruktúrából indítsanak tokenizált alapok jegyzéseit és visszaváltásait, anélkül, hogy teljesen új rendszereket kellene bevezetniük vagy átszervezniük. Érdekesség, hogy a CRE nem a blokkláncon kívül „dolgozik”, hanem közvetlenül integrálja a SWIFT-üzeneteket on-chain műveletekké. Ezzel a megközelítéssel a bankok hozzáférhetnek a blokklánc-infrastruktúrához, miközben megmarad az általuk már ismert kommunikációs és pénzügyi folyamat.
Az UBS-szel folytatott kísérlet nem az első próbálkozás volt. Korábban a máltai Project Guardian keretében már dolgoztak hasonló tokenizált alapokkal, de ott még nem volt ilyen szintű interoperabilitás SWIFT és on-chain rendszerek között. A Chainlink álláspontja szerint ez a megoldás lehet az az áttörés, amely a befektetési iparág egészét át tudja vinni a blokklánc környezetbe, anélkül, hogy a bankoknak teljesen új infrastruktúrát kellene kiépíteniük. Az új rendszer segítségével gyorsabbak az ügyletek, nagyobb az átláthatóság és alacsonyabbak a költségek.
Kihívások és kockázatok
Bár az elképzelés rendkívül vonzó, több nehézség is felmerül. A banki rendszerek és a már meglévő back-office infrastruktúrák sokfélesége miatt az interoperabilitási kihívások nagyok lehetnek. Még ha a SWIFT támogatott is, lehetnek eltérések és speciális lokalizációs problémák, amelyek megnehezítik a skálázhatóságot.
A tokenizált alapok bevonása a pénzügyi infrastruktúrákba szabályozási kérdéseket vet fel. Mennyire lehet on-chain eseményeket kezelni, milyen fogyasztóvédelmi garanciák legyenek, hogyan kezelik a jogi státuszt és a felügyelet szerepét. A CRE, a Digital Transfer Agent és a blokklánc kapcsolatának hibamentes működése létfontosságú. Ha ezen szereplők gyengék, vagy sebezhetőségek vannak, az súlyos pénzügyi és reputációs veszteségeket okozhat.
Ezenkívül a hagyományos pénzügyi intézmények közül sokan még mindig bizalmatlanok a blokklánc-technológiával kapcsolatban. Nem biztos, hogy át akarják vinni a működésüket egy új rendszerbe.
Nagy lépés ez a jövő felé
Ez a fejlesztés jól illeszkedik abba a narratívába, hogy a kriptovaluta és a blokklánc-technológia nem egy szűk körnek szólnak, hanem az intézményi pénzügyeknek is. Ha egy bank csak úgy képes beszállni a blokklánc világába, hogy közben megőrzi a bankszektor megszokott eszközeit (pl. SWIFT), az nagy elmozdulást jelenthet.
Azt a technológiai hidat, amelyet a Chainlink, a UBS és a SWIFT együtt terveznek, reprezentálhatja azt a pillanatot, amikor a blokklánc már nem alternatíva, hanem komplementer infrastruktúra a globális pénzügyi rendszerben.